Безопасна ли Coinbase: подробный обзор

За последнее десятилетие Coinbase оказала услуги миллионам криптовалютных трейдеров и стала крупнейшей криптобиржей в США. Несмотря на свою солидную репутацию, Coinbase не избежала пристального внимания и скептицизма. За последние два года они усилились, что было вызвано резким взлетом и падением цен на криптовалюту за короткий период. Горячей темой стал внезапный крах FTX, бывшей крупнейшей криптовалютной биржи в мире.

Тем не менее есть категория инвесторов, которые вкладываются в криптовалюты, несмотря на то, что они не являются надежным средством защиты от инфляции. Обратная корреляция Биткоина с инфляцией показала, насколько макроэкономические показатели могут повлиять на цены криптовалют. Трейдеры продолжают извлекать выгоду из волатильности криптовалют, получая огромные прибыли.

Таким образом, на Coinbase сосредоточены крупные криптовалютные балансы. Эта гигантская криптобиржа использует слабость своих более мелких конкурентов. Суммы операций иногда могут быть огромными, но ее ликвидность позволяет ей поддерживать свою деятельность. Следовательно, в этой статье мы объясним, почему Coinbase является безопасной криптобиржей.

Что делает Coinbase безопасной и ликвидной криптовалютной биржей

Новички в криптовалютной торговле часто ищут биржи с низкими комиссиями за транзакции, обеспечивающие анонимность пользователей. Но более важным фактором является то, сможет ли биржа поддерживать бизнес-операции с массовыми транзакциями.

После более чем десяти лет деятельности, вряд ли стоит спрашивать себя: «Безопасна ли Coinbase?» Она пережила огромные взлеты и падения, такие как лопнувший криптовалютный пузырь в 2017-2018 годах и крах FTX в 2022 году. Ликвидность и разумное распределение токенов делают ее одной из самых устойчивых криптовалютных бирж. Вот некоторые причины, по которым Coinbase является безопасной криптобиржей.

Стабильная ежемесячная доля рынка

После краха FTX Binance быстро захватила рынок. Она обошла Coinbase и долгое время удерживала верховенство среди своих конкурентов.

Однако, Coinbase показала, что не станет еще одной FTX, несмотря на огромное падение доверия трейдеров. Возможно, Binance сейчас и заняла пьедестал, но Coinbase – одна из первых криптовалютных бирж. Она выдержала испытание временем, столкнувшись с масштабными потрясениями на рынке криптовалют в последние годы.

Что выделяет эту криптовалютную биржу, так это ее стабильная доля на рынке. В январе 2023 года она составляла 6,97%, но всего за месяц упала до 4,58%, что стало самой низкой долей рынка за многие годы. В последующие месяцы этот показатель восстановился, но остался в пределах 5-6%. Со второй половины 2023 года можно было наблюдать устойчивый рост доли рынка, прежде чем достигнуть 6,2%. Произошли некоторые взлеты и падения, но они были гораздо более управляемыми, чем в 2022 году.

По итогам года доля рынка вновь выросла до 6,34%. На сегодняшний день она зафиксирована на уровне 6,35%. Возможно, этот показатель ниже, чем в прошлом году, но намного лучше, чем в предыдущие месяцы. Устойчивый рост показывает, что компания может противостоять вызовам и набирать обороты в условиях жесткой конкуренции. Это действительно устойчивая криптовалютная биржа.

И если мы сравним ее с другими биржами, у Coinbase было одно из самых стабильных изменений доли рынка за последний год. Возьмем Binance в качестве примера. Она остается крупнейшей биржей, но уже потеряла около 25% своей доли рынка после падения с 59% в январе 2023 года до 35% сегодня.

Это можно объяснить недавним скандалом, когда компания признала свою вину в нарушении Закона США о борьбе с отмыванием денег. Следовательно, ее ближайшие конкуренты, такие как Coinbase, OKX и Upbeat, извлекают из этого выгоду, чтобы привлечь больше трейдеров.

Сбалансированность криптовалюты

Еще одним фактором, который следует учитывать, является ликвидность и доступность цифровых активов. Учитывая адекватный баланс основных криптовалют, Coinbase остается огромной криптовалютной биржей. К таким активам относятся Биткоин (BTC) и Ethereum (ETH).

Coinbase – вторая по величине криптовалютная биржа по общему балансу биткоина. На момент написания на бирже хранилось 411 762,68 BTC, что составляет 2,2% от общего количества криптоактива, находящегося в обращении. Разрыв с Binance, крупнейшим держателем биткоина, является небольшим, с 554 836,88 BTC или 2,8% от общего объема рынка.

Bitfinex занимает третье место с 388 742,04 BTC или 2,0% от общего объема рыночного предложения. Три крупнейших биткоин-биржи имеют значительный отрыв от четвертого места, биржи OKX, на которой хранится всего 132 678,97 BTC или 0,7%.

Что касается Ethereum, общий баланс этого актива на Coinbase составляет 2 185 579,12, или 1,8% от общего количества в обращении. Она занимает третье место после Binance и Bitfinex с 3 770 920,82 или 3,1% и 2 349 649,56 или 2,0% соответственно. Kraken находится на четвертом месте с 1 691 412,27, или 1,4% от общего количества монет в обращении. Эти четыре крупнейших держателя Ethereum намного крупнее OKX, занимающей пятое место с 945 955,80 или 0,8%.

Что касается других криптовалют, Coinbase также имеет один из крупнейших резервов. Биржа занимает второе место по USDC с объемом в 516 852 821,09, хотя он намного ниже, чем у Binance с 1 454 578 122,56. Он сильно отличается от OKX, занявшей третье место, с объемом USDC в 157 577 919,60. Остальные биржи с USDC имеют баланс менее 100 000 000.

Coinbase остается популярной платформой для небольших криптовалют и входит в десятку крупнейших держателей таких резервов. Несколько примеров включают DAI (2 848 007,58), USDT (35 157 653,02), SKL (7 393 205,74) и USDP (482 327,81).

Таким образом, Coinbase имеет достаточный уровень ликвидности, что позволяет ей поддерживать транзакции большого объема. Это важный аспект, который следует учитывать на крайне нестабильном рынке.

Разумное распределение токенов

Трейдерам также следует учитывать уровень зависимости от конкретного токена или монеты. Бывшая крупнейшая криптовалютная биржа FTX пренебрегла этим важным аспектом. Зависимость от собственных токенов привела к ее неожиданному краху в 2022 году. Это привело к оттоку капитала на многих других биржах, и Coinbase не стала исключением.

Проще говоря, Coinbase, похоже, не станет еще одной FTX, учитывая высокий баланс различных криптовалют. Она не зависит от одной криптовалюты, а хранит различные криптовалюты и входит в десятку крупнейших бирж по их количеству.

Как и на большинстве криптовалютных бирж, ее резервы биткоина остаются самыми огромными. Это важный токен, поскольку его широко принимают многие компании по всему миру. На втором месте находится Ethereum, который также используется для деловых и государственных транзакций. Многие правительственные учреждения заключают контракты на свои услуги с помощью Ethereum.

Таким образом, Coinbase может противостоять массовому оттоку одной криптовалюты. Ее высокая ликвидность поможет ей покрыть утраченный капитал, переориентировавшись на другие резервы.

Ключевые выводы

За десять лет работы Coinbase пережила немало взлетов и падений. Хотя ей предстоит пройти долгий путь, прежде чем она сможет конкурировать с Binance, ее потенциал огромен. Продолжительность ее существования многое говорит о стойкости и предусмотрительности платформы. Следовательно, эта криптовалютная биржа может предложить криптотрейдерам безопасность.

Это гостевой пост Ивана Серрано. Высказанные мнения являются его собственными и не обязательно отражают точку зрения BTC Inc. или Bitcoin Magazine.