Почему корпорации выбирают биткоин

Биткоин-резервы

Конкурентные позиции современных компаний зависят не только от их прибыли и имеющихся активов, но и от способности грамотно распределять капитал. В частности, накопление твердых денег создает предпосылки для быстрого роста финансового потенциала, независимо от отрасли работы конкретной компании.

За последние пять лет курс BTC вырос примерно на 800%, а по последней информации публичные компании сегодня владеют биткоинами на общую сумму в $22,3 млрд, частные – в $37,8 млрд.

Среди публичных компаний лидерами в этой сфере являются MicroStrategy (214 400 BTC), Marathon Digital (17 631 BTC) и Tesla (9720 BTC). Среди частных компаний – Mt. Gox (200 000 BTC), Block.one (140 000 BTC) и Tether Holdings (75 354 BTC).

Подавляющее большинство компаний со значительными биткоин-резервами демонстрируют устойчивый рост и являются одними из лидеров в своих отраслях. Единственное исключение – Mt. Gox, однако эта биржа потерпела банкротство в результате хакерских атак еще в 2014 году.

Цифровая трансформация

Наиболее известным и последовательным сторонником перехода на стандарт Биткоина на уровне корпорации является основатель MicroStrategy Майкл Сэйлор. Он начал реализовывать эту инициативу в 2020 году. Компания-производитель программного обеспечения пережила непростой период, но сейчас получает нереализованную прибыль в размере около $5 млрд.

Майкл Сэйлор указывает на следующий интересный факт относительно ведущих корпораций по индексу S&P 500. Лишь семь самых успешных компаний генерируют весь прирост индекса в последние годы, в то время как вклад других 493 компаний равен нулю. Поэтому только те корпорации, которые разбираются в цифровых трендах, и могут показывать устойчивый и высокий рост на текущем этапе.

«Цифровая трансформация охватывает не только информацию. Если использовать язык физики, она охватывает материю и энергию», – отмечает основатель MicroStrategy.

Однако не все технологии и цифровые инновации имеют равное значение для конкурентных позиций корпораций. В частности, понятно, что именно финансовые активы и будут определять процесс накопления капитала в большей степени.

Действительно высокий уровень децентрализации и надежности обеспечивает только алгоритм консенсуса Proof-of-Work. Цифровые активы, которые используют другие алгоритмы (например Proof-of-Stake), выступают только как ценные бумаги, а не как товары. Иными словами, они могут являться цифровыми деньгами и обеспечивать функцию хранения стоимости.

На данный момент на биткоин приходится 97% общей мощности в сетях на алгоритме консенсуса Proof-of-Work. То есть Биткоин обеспечивает в десятки раз большую стабильность, чем все остальные проекты вместе взятые.

Учитывая, что рыночный механизм создает стимулы для людей относительно использования одной формы денег, то это и неудивительно. Как люди, так и бизнес переходят на тот цифровой актив, который обеспечивает наибольшую децентрализацию стабильности и защиты от инфляции.

Сейчас мы все еще находимся на очень ранней стадии цифровой трансформации. На биткоин приходится всего 0,01% от глобального богатства (включая фондовый рынок, облигации, драгоценные металлы, рынок недвижимости и т. п.). Но очевидно, что постепенно капитал перетекает к наиболее твердым деньгам – к биткоину.

По мнению Майкла Сэйлора, этот процесс значительно ускорится в ближайшее десятилетие. Все корпорации будут вынуждены использовать BTC как резервный актив. Вопрос только в том, кто поймет это раньше, а кто позже.

Другое применение

Несмотря на то, что монетарное использование биткоина будет всегда оставаться основным, на рынке в последнее время регулярно появляются все новые подходы к немонетарному применению блокчейна Биткоина.

На прошлой неделе MicroStrategy представила децентрализованный протокол идентификации – MicroStrategy Orange, работающий на блокчейне Биткоина. Основатель компании подчеркнул способность протокола обеспечивать безопасную, защищенную от подделок цифровую идентификацию. Реализация не потребует применения высших уровней блокчейна. MicroStrategy Orange использует безопасность сети Биткоина для управления и хранения децентрализованных идентификаторов.

Этот инновационный подход повышает безопасность корпоративных систем и содержит приложение для проверки подлинности электронной почты с планами расширения на другие платформы и отрасли. Запуск MicroStrategy Orange демонстрирует стремление компании расширить использование биткоина за пределы финансовых приложений, используя функцию SegWit для эффективного управления созданием и обновлением документов.

Компания Blockstream использует блокчейн Биткоина для разработки сайдчейнов, позволяющих повысить конфиденциальность и обеспечить меньшую стоимость транзакций. При этом функционал сети значительно расширяется. Это реализовано благодаря протоколу Luquid Network.

А компания Джека Маллерса Strike позволяет пользователям отправлять и получать деньги за границей быстро и с минимальными комиссиями. Strike предлагает набор платежных решений для продавцов, позволяющий им принимать платежи в биткоинах легко и дешево. Компания предоставляет продавцам простой способ интегрировать биткоин-платежи в существующие платежные системы.

Некоторые компании также проявляют интерес к протоколам Ordinals и Runes. Поэтому можно ожидать новых решений на основе Биткоина уже в ближайшее время.

Что в итоге

Учитывая уникальную способность биткоина выполнять функцию сохранения стоимости, а также обеспечивать децентрализацию и стабильную работу, его характеристики становятся все более привлекательными как для публичных, так и для частных компаний. Скорее всего, переход на стандарт Биткоина в корпоративном секторе будет ускоряться, равно как и реализация новых немонетарных применений блокчейна.