Ошибочный путь: планы по налогообложению биткоина в Украине

Ошибочный путь: планы по налогообложению биткоина в Украине

На этой неделе в Верховной Раде представили законопроект о налогообложении операций с BTC. Налог немалый, и если документ примут в таком виде, о развитии Биткоин-индустрии в Украине можно будет забыть.

Инициативы парламентариев

7 ноября в украинском парламенте представили проект закона «О внесении изменений в Налоговый кодекс Украины и другие законодательные акты Украины об урегулировании оборота виртуальных активов в Украине». Вообще сам термин «виртуальные активы» не очень удачный, ведь цифровые и виртуальные активы – это не одно и то же. Виртуальные активы не имеют отношения к реальности вне виртуального мира. Пример таких активов – деньги в компьютерной игре. А цифровые активы олицетворяют реальную стоимость, они просто существуют в цифровой форме.

Ошибочный путь: планы по налогообложению биткоина в Украине
Законопроект №10225. Источник: сайт Верховной Рады.

Однако главная проблема, конечно же, заключается не в терминологии, а в практических инициативах по налогообложению как физических лиц, владеющих биткоинами и криптовалютами, так и компаний, работающих в этой сфере. В настоящее время предлагается ввести налог в размере 19,5% (18% – основная ставка + 1,5% военный сбор).

Министр цифровой трансформации Михаил Федоров относительно налогов отметил следующее: «Налоги должны быть на уровне 5% для доходов физлиц и 18% для компаний с дополнительной возможностью пользоваться преимуществами налогового режима «Дія.City».

Законопроект №10225 сейчас находится на рассмотрении в профильном комитете, после чего его рассмотрение станет возможным в сессионном зале. Поэтому вполне вероятно, что он еще подвергнется значительным изменениям.

Доходы бюджета

Одновременно с представлением законопроекта в медийном пространстве появилась информация о том, что Украина потеряла $48,8 млрд в течение 2016–2022 годов из-за отсутствия регулирования рынка биткоина и криптовалют. Бюджет, как отмечается, за это время недополучил $4 млрд. Однако следует отметить, что подобные оценки некорректны.

Считать, что можно просто умножить объем операций с цифровыми активами на предлагаемую ставку налога, неверно. Дело в том, что любой человек или компания учитывают ожидаемый доход и прибыль, перед тем как инвестировать средства. Таким образом, снижение ожидаемой прибыли на 19,5% не может не отразиться на объемах и структуре инвестиций. Поэтому бюджет в любом случае не мог бы получить $4 млрд за этот период.

Что касается прироста ВВП, либерализация и четкое регулирование действительно могут способствовать экономическому росту и притоку инвестиций. Однако это возможно лишь при создании условий, которые являются глобально конкурентоспособными. Иностранные инвесторы весьма чувствительны к условиям и соотношению между ожидаемой доходностью и рисками. Так что только глобально конкурентоспособная экономика может рассчитывать на экономический бум.

Какие налоговые ставки приемлемы?

Очевидно, что налоговые ставки почти в 20% не могут быть приемлемы ни для обычных владельцев биткоинов и других цифровых активов, ни для бизнеса. Сейчас в мире достаточно локаций со значительно лучшим налогообложением и отличной инфраструктурой для Биткоин-индустрии. В частности, Дубай уже стал одним из таких центров, пользующихся популярностью у многих биткоинеров и Биткоин-компаний.

Сингапур и Гонконг – другие популярные опции в Юго-Восточной Азии. К тому же в последнее время Оман и Катар делают важные шаги по привлечению инвестиций, развитию майнинга и созданию соответствующей инфраструктуры. В заключение не стоит забывать о Сальвадоре, который уже предоставил биткоину статус законного платежного средства.

В общем, очевидно, что любые налоговые ставки выше 5–10% не могут удовлетворить ни отечественных, ни иностранных инвесторов. В частности, в Законе «О виртуальных активах» предполагались ставки налогообложения в 5–6,5%, что было бы вполне удовлетворительно для развития Биткоин-индустрии в Украине. Однако сейчас речь уже идет о 19,5%, что радикально меняет ситуацию.

Даже предложение Михаила Федорова о 5% ставки налога для физических лиц и 18% для компаний не может решить основных проблем. Бизнес просто не сможет работать в таких условиях. Поэтому будут либо применяться всевозможные «серые» схемы, либо компании просто сменят юрисдикцию на более лояльную.

Наверное, есть цель любым способом увеличить налоговые поступления в бюджет. Но, как известно из экономической теории (так называемая кривая Лаффера), более высокие ставки не всегда приводят к большим налоговым сборам. Если налоги слишком высоки, большинство компаний прекращает работу и фактические поступления снижаются. Такая ситуация может сложиться и на рынке цифровых активов в Украине, если соответствующие изменения и реформы не будут своевременно введены.

Блокчейн-инициативы

В последнее время в Украине также активно обсуждаются планы по использованию блокчейн-технологий в государственном секторе. Таким образом, планируется достичь большей прозрачности и искоренить коррупцию. Однако все эти предложения базируются на блокчейнах альткоинов. В таких условиях риски манипуляций и постороннего влияния значительно возрастают.

В этом контексте украинским властям можно обратить внимание на пример Гватемалы, где уже перешли на использование блокчейна Биткоина в организации президентских выборов.

Биткоин-сообщество при принятии решений предпочитает не голосование, а достижение консенсуса. Таким образом, вырабатывается совместное видение различных участников процесса с системой взаимного контроля и недопущения концентрации власти у конкретного человека или группы. В перспективе такие подходы также могли бы быть достаточно полезны в сфере государственного управления.

Выводы

Важность Биткоин-индустрии уже не вызывает сомнений у парламентариев и регуляторных органов. Именно поэтому сейчас обсуждается фискальный подход к легализации и регулированию индустрии. Однако налоговые ставки в 19,5% неприемлемы для владельцев цифровых активов, а также украинских и зарубежных компаний. К сожалению, о детенизации рынка при таких условиях речь не идет, поскольку эксперты сходятся во мнении, что налоги на прибыль от операций с BTC и криптовалютами не должны превышать 5–10% для физических и юридических лиц.

Биткоин против диктатуры Биткоин против диктатуры Даже в XXI веке в мире существуют авторитарные и тоталитарные режимы, представляющие опасность не только для своих граждан, но и для жителей других стран. Однако с возникновением Биткоина появляется возможность противостоять их вредоносному влиянию, по крайней мере в финансовой сфере. Дмитрий Харьков 12 апреля 2024
Самые известные Биткоин-наставники Самые известные Биткоин-наставники Наставники в Биткоин-сообществе – это люди, которые играют важную просветительскую роль и помогают другим понять, что такое Биткоин и как он может улучшить их жизнь. Владимир Гришенко 11 апреля 2024
Инвестиционные продукты на основе биткоина Инвестиционные продукты на основе биткоина Традиционные инвесторы все больше интересуются биткоином. Следовательно, появляются новые инструменты для трейдеров и других участников рынка, желающих заработать на ценовых колебаниях актива. Дмитрий Харьков 10 апреля 2024